ขอพระเจ้าช่วยดอลลาร์สหรัฐ!

การถอนทหารออกจากอัฟกานิสถาน การผ่อนคลายเชิงปริมาณ เงินเฟ้อสูง การขาดแคลนอุปทาน ความโลภของจีน… รายการปัจจัยที่คุกคามตำแหน่งผู้นำของดอลลาร์สหรัฐฯ มีมากมาย รัฐบาลไบเดนดูเหมือนจะตระหนักถึงอันตรายที่ไม่คาดคิดที่เกิดจากการสูญเสียความเหนือกว่าในด้านการค้าระหว่างประเทศ  สายเกินไปที่จะช่วยดอลลาร์สหรัฐฯ หรือไม่

ไบเดนยืนยันเจอโรม พาวเวลล์ ซึ่งเป็นสาธารณรัฐที่ได้รับการยอมรับให้เป็นประธานธนาคารกลางสหรัฐฯ ส่งสัญญาณที่ชัดเจนว่ามรดกในอนาคตของสกุลเงินสหรัฐฯ เป็นความกังวลอย่างมาก พาวเวลล์และเพื่อนร่วมงานอีกสองสามคนของเขาขุดค้นว่าการลดการซื้อคืนพันธบัตรจำเป็นต้องเริ่มต้นเร็วขึ้น การประกาศเหล่านี้เกิดขึ้นท่ามกลางสายพันธุ์ไวรัสโคโรนาสายพันธุ์ใหม่ที่อาจเป็นอันตรายมากกว่าสายพันธุ์ก่อนหน้า

เงินเฟ้อสูงในระยะยาวไม่ใช่ทางเลือกสำหรับสหรัฐอเมริกา การลดค่าเงินดอลลาร์อย่างรวดเร็วควบคู่ไปกับการเติบโตอย่างรวดเร็วของเศรษฐกิจจีนจะทำให้ตำแหน่งของวอชิงตันในเวทีระหว่างประเทศอ่อนแอลง ในขณะที่สถานการณ์ดังกล่าวอยู่บนโต๊ะ ทำเนียบขาวอาจต้องดึงสายทั้งหมดเพื่อหลีกเลี่ยง

การหลีกเลี่ยงเงินเฟ้อสูงและการชะลอการผ่อนคลายเชิงปริมาณ หมายความว่า  ตลาดหุ้นจะเริ่มลดลง วิทยาศาสตร์เบื้องหลังการลดการซื้อคืนไม่ได้อยู่ที่จำนวนการซื้อคืนสินทรัพย์ แต่เป็นเวลา พาวเวลล์พยายามหลีกเลี่ยงคือการลดลงอย่างกะทันหันของราคาสินทรัพย์ซึ่งอาจทำให้เกิดความวุ่นวายในตลาดสินเชื่อและตราสารหนี้ การสร้างสถานการณ์ปี 2008 ซ้ำอีกจะเป็นสูตรแห่งความหายนะ

ด้วยการมองย้อนกลับ พาวเวลล์จำเป็นต้องแก้ไขไม่เพียงแค่ปัญหาที่เกี่ยวข้องกับ COVID เท่านั้น แต่ยังรวมถึงการผ่อนคลายเชิงปริมาณที่ไม่จำเป็นทั้งหมดที่ผลักดันเข้าสู่ตลาดตั้งแต่ปี 2009

เมื่อดอลลาร์ล่มสลาย มันไม่ได้ทำในสุญญากาศ หากดอลลาร์สูญเสียมูลค่า มันกำลังทำเช่นนั้นเมื่อเทียบกับสกุลเงินอื่น ดังนั้นอำนาจซื้อที่เราสูญเสียไป คนอื่นจะได้รับ ปีเตอร์ ชิฟฟ์ โบรกเกอร์หุ้นชาวอเมริกัน นักวิจารณ์ด้านการเงิน และบุคลิกภาพทางวิทยุ

ภาพรวมตลาด

อัตราการว่างงานของสหรัฐฯ ลดลงสู่ระดับต่ำสุดในรอบ 21 เดือน ใกล้เคียงกับ 4.2% อย่างไรก็ตาม การเติบโตของการสร้างงานในสหรัฐฯ ช้าลงมากในเดือนพฤศจิกายน ตัวเลขเหล่านี้กำลังทำลายการลดลงอย่างมากของตลาดแรงงาน นายจ้างกำลังเผชิญกับความผิดปกติในกระบวนการห่วงโซ่อุปทานของพวกเขา  อัตราการว่างงานที่ลดลงชี้ให้เห็นว่าคนงานบางคนออกจากตลาดไปตลอดกาลและจะไม่กลับมา เว้นแต่จะมีเหตุสุดวิสัย  

บิตคอยน์ผ่านการขายทิ้งครั้งใหญ่ที่กระตุ้นโดยนักลงทุนสถาบันที่มองหาท่าเรือที่ปลอดภัยและสกุลเงินแบบดั้งเดิม บิตคอยน์ร่วงลง 10,000 ดอลลาร์สหรัฐฯ ในเวลาไม่ถึงหนึ่งชั่วโมง การเคลื่อนไหวอย่างกะทันหันนี้แสดงให้เห็นว่าเรากำลังใกล้เข้ามาสู่การขายทิ้งตลาดครั้งใหญ่

โฟกัส:

Meta

หลังจากแตะระดับสูงสุดในรอบหนึ่งปีในช่วงต้นเดือนกันยายน ราคาหุ้นของ Meta เคลื่อนไหวอย่างช้าๆ เข้าสู่ดินแดนติดลบ ในขณะที่งบการเงินของ Meta ดูไม่เลวเลย นักลงทุนกำลังเห็นความเสี่ยงมากกว่าผลตอบแทนในบริษัทที่เป็นเจ้าของ Facebook สื่อที่เป็นลบและแรงกดดันที่เพิ่มขึ้นจากหน่วยงานของรัฐกำลังสร้างแรงกดดันเชิงลบเพิ่มเติมต่อราคาของ Meta

ไม่มีความลับว่ารัฐบาลสหรัฐฯ จะขุดลึกลงไปในธุรกิจของ Meta และพยายามนำภาระด้านความระมัดระวังเพิ่มเติมมาใช้ ในกรณีของ Meta แนวโน้มคือเพื่อนของคุณ

โฟกัส:

อาลีบาบา

เรื่องราวความรักระหว่างจีนและสหรัฐอเมริกากำลังใกล้เข้าสู่จุดจบที่ร้ายแรง หน่วยงานกำกับดูแลของสหรัฐฯ ไม่พอใจกับการขาดความโปร่งใสของบริษัทจีนที่จดทะเบียนในตลาดหลักทรัพย์สหรัฐฯ อาลีบาบาและไป่ตู้เป็นหุ้นหลักที่นักลงทุนสหรัฐฯ สามารถเข้าถึงได้มานานกว่าทศวรรษ หน่วยงานของสหรัฐฯ ได้ดำเนินการอย่างมีนัยสำคัญเพื่อถอดถอนบริษัทจีนออกจาก NYSE และ NASDAQ

SEC ซึ่งเป็นหน่วยงานกำกับดูแลของอเมริกา กำลังพยายามผ่านกฎระเบียบใหม่ที่บังคับให้บริษัทจีนเปิดเผยหนังสือของพวกเขาต่อผู้ตรวจสอบของสหรัฐฯ นักลงทุนได้เริ่มขายทิ้งหุ้นจีนแล้ว ตัวอย่างเช่น หุ้นของอาลีบาบากำลังติดตามแนวโน้มเชิงลบตั้งแต่ต้นเดือนพฤศจิกายน นโยบายที่มุ่งเป้าไปที่การถอดถอนหุ้นจีนเริ่มต้นโดยรัฐบาลทรัมป์และดำเนินต่อไปภายใต้ระบอบไบเดน

สกุลเงินดิจิทัล:

Ethereum

ในขณะที่บิตคอยน์ สกุลเงินดิจิทัลชั้นนำของโลก เริ่มต้นรูปแบบขาลง Ethereum ซึ่งเป็นเหรียญชั้นนำอีกเหรียญหนึ่ง มีวิวัฒนาการที่มั่นคงมากขึ้นในช่วงไม่กี่สัปดาห์ที่ผ่านมา  ยิ่งไปกว่านั้น Ethereum กำลังทำได้ดีเมื่อเทียบกับบิตคอยน์ ราคา ETH/BTC  แตะระดับสูงสุดตลอดกาล แสดงให้เห็นว่าจะมีการเพิ่มขึ้นอีก บิตคอยน์เป็นเหยื่อของความสำเร็จของตัวเองเนื่องจากกลายเป็นกระแสหลัก ดังนั้น บิตคอยน์จึงมีองค์ประกอบเชิงระบบที่ใหญ่กว่าในพฤติกรรมของมัน

การมุ่งเน้นไปที่ Ethereum อย่างกะทันหันเกิดจากยูทิลิตี้สำหรับ  แพลตฟอร์มสัญญาอัจฉริยะ นักพัฒนาโทเค็นที่ไม่สามารถทดแทนได้ (NFT) มีแนวโน้มที่จะเลือก ETH เป็นเหรียญหลักสำหรับการสนับสนุนศิลปะเสมือนจริง

โฟกัส:

VIX

โอไมครอนแพร่กระจายและ Vega เพิ่มขึ้น ดัชนีความผันผวนของ CBOE แตะระดับสูงสุดนับตั้งแต่เดือนกุมภาพันธ์เมื่อสายพันธุ์เดลต้ากำลังระบาด การกลับมาของระบอบการปกครองที่ปั่นป่วนไม่ได้ชั่วคราวและผลตอบแทนของตลาดควรแสดงหางไขมันมากขึ้นในไตรมาสต่อไป ผู้ค้าสถาบันจะประสบกับต้นทุนการป้องกันความเสี่ยงที่สูงขึ้นและมีแรงจูงใจเพิ่มเติมในการขายทิ้ง

นี่เป็นช่วงเวลาที่ดีในการซื้อขายออปชั่นและการถือครองความผันผวนในระยะยาว

แนวโน้มตลาด

ดัชนีดาวโจนส์ลดลงในสัปดาห์ที่ผ่านมา ปิดต่ำกว่า 34,600 สายพันธุ์โอไมครอนใหม่และการลดการซื้อคืนพันธบัตรที่คาดการณ์ไว้เป็นสัญญาณของการเริ่มต้นของการลดลงของตลาด

บิตคอยน์ปิดสัปดาห์ต่ำกว่า 46,000 ดอลลาร์สหรัฐฯ สูญเสียมากกว่า 10,000 ดอลลาร์สหรัฐฯ ในเวลาไม่ถึงหนึ่งชั่วโมง ในขณะที่การปรับฐานตลาดจะดำเนินต่อไป  การซื้อทางเทคนิคอาจทำให้  สกุลเงินดิจิทัลชั้นนำอยู่เหนือ 50,000 ดอลลาร์สหรัฐฯ ในระยะสั้น

ราคาน้ำมันพุ่งขึ้นในช่วงแรกของวิกฤตพลังงาน อย่างไรก็ตาม การกลับมาของ COVID นำไปสู่ตลาดพลังงานสองรัฐ โดยราคาน้ำมันเคลื่อนไหวเข้าสู่ดินแดนติดลบ หากประเทศอื่นๆ เลือกที่จะล็อกดาวน์ เราอาจเห็นแนวโน้มขาลงในราคาน้ำมัน

ทองคำปิดสัปดาห์ในเชิงบวก ปิดใกล้ 1,785 ดอลลาร์สหรัฐฯ การหดตัวของตลาดที่คาดการณ์ได้และบริบทเงินเฟ้อเป็นข้อโต้แย้งที่ดีสำหรับการเชื่อว่าราคาน้ำมันอาจพุ่งขึ้นในอนาคตอันใกล้